Ćwiczenia czas opcje amt

Jeśli otrzymasz opcję zakupu akcji jako płatności za swoje usługi, możesz skorzystać z opcji po wykożyszczeniu opcji lub zapasów otrzymanych podczas korzystania z tej opcji. Istnieją dwa rodzaje opcji na akcje: Opcje przyznane w ramach planu nabycia akcji pracowniczych lub planu opcji motywacyjnych (ISO) są ustawowymi wariantami akcji. Opcje na akcje, które nie są przyznawane ani w ramach planu nabycia akcji pracowniczych, ani na planie ISO, to niestandardowe opcje na akcje. Patrz Publikacja 525. Dochód podlegający opodatkowaniu i nie podlegający zwrotowi. za pomoc w ustaleniu, czy otrzymałeś ustawowe lub nieplanowe opcje na akcje. Ustawowe opcje na akcje Jeśli twój pracodawca przyznaje ustawową opcję na akcje, zwykle nie uwzględnisz żadnej kwoty w dochodach brutto w momencie otrzymania lub skorzystania z opcji. Jednak w roku, w którym wykonujesz system ISO, możesz podlegać alternatywnemu podatkowi minimalnemu. Więcej informacji można znaleźć w instrukcji Form 6251. Masz dochód do opodatkowania lub odpisaną stratę, gdy sprzedajesz akcje kupione przez korzystanie z opcji. Zazwyczaj traktujesz tę kwotę jako zysk lub stratę. Jeśli jednak nie spełnisz specjalnych wymagań dotyczących okresu przechowywania, będziesz musiał traktować przychody ze sprzedaży jako zwykłe dochody. Dodać te kwoty, które są traktowane jako płace, na podstawie udziału w ustalaniu zysków lub strat w rozporządzeniu zapasami. Szczegółowe informacje na temat rodzaju opcji na akcje można znaleźć w Publikacji 525, a także w zasadach dotyczących przychodów i sposobu generowania przychodu dla celów podatku dochodowego. Opcja akcji motywacyjnych - po wykonaniu ISO należy otrzymywać od pracodawcy formularz 3921 (PDF), wykonywać opcję motywów motywacyjnych zgodnie z art. 422 lit. b). Ten formularz zgłosi ważne daty i wartości potrzebne do określenia prawidłowej kwoty kapitału i zwyczajnych dochodów (jeśli ma to zastosowanie), które mają być zgłaszane po powrocie. Plan zakupów pracowników - po pierwszym przekazaniu lub sprzedaży akcji nabytych przez skorzystanie z opcji przyznanej na podstawie planu nabycia akcji pracowniczych, powinieneś otrzymać od pracodawcy formularz 3922 (PDF), przekazać nabyte papiery wartościowe nabyte przez plan nabycia akcji pracownika pod Sekcja 423 lit. c). Ten formularz będzie zawierał ważne daty i wartości potrzebne do określenia prawidłowej kwoty kapitału i zwykłych dochodów, które mają być zgłaszane po powrocie. Niestosowanie opcji na akcje Jeśli pracodawca udzieli ci opcji na akcje niepieniężne, kwota dochodu do uwzględnienia i czas jej uwzględnienia zależy od tego, czy można wyznaczyć uczciwą wartość rynkową opcji. Łatwa ustalona wartość rynkowa - jeśli opcja jest aktywnie sprzedana na ustalonym rynku, można łatwo ustalić wartość rynkową opcji. Informacje na ten temat można znaleźć w publikacji 525 dotyczącej innych okoliczności, na podstawie których można łatwo ustalić wartość rynkową opcji oraz zasady ustalania, kiedy należy zgłaszać dochody z tytułu opcji z łatwą do ustalenia wartością godziwą rynkową. Nie łatwo określona wartość rynkowa - większość niestosujących opcji nie ma łatwej do ustalenia wartości godziwej. W przypadku opcji niekonkurencyjnych bez łatwej do ustalenia wartości godziwej nie występują żadne zdarzenia podlegające opodatkowaniu, gdy opcja ta jest przyznawana, ale należy uwzględnić w dochodach wartość godziwą rynkową akcji otrzymanej w trakcie wykonywania, pomniejszoną o kwotę wypłaconą, podczas korzystania z tej opcji. Masz dochód do opodatkowania lub odpisaną stratę podczas sprzedaży zapasów, które otrzymałeś, korzystając z opcji. Zazwyczaj traktujesz tę kwotę jako zysk lub stratę. Szczegółowe informacje i wymogi dotyczące sprawozdawczości zawiera artykuł Publikacja 525. Strona Ostatnia recenzja lub Aktualizacja: 17 lutego 2017Exercising ISOs Zasady podatkowe, które mają zastosowanie podczas korzystania z opcji motywacyjnych. Jedną z kluczowych różnic między wariantami opcji motywacyjnych (opcjonalnych) a niekwalifikowanymi zapasami jest brak konieczności raportowania dochodów z tytułu odszkodowania w trakcie wykonywania ISO. Ale i tak będziesz musiał płacić znaczną kwotę podatku z powodu alternatywnego minimalnego podatku (AMT). Opis na tej stronie zakłada, że ​​używasz gotówki (nie jest zapasem), aby korzystać z ISO i że przez jakiś czas będziesz trzymać zapas, zamiast sprzedawać ją natychmiast. Późniejsze strony dotyczą podatkowych konsekwencji ćwiczeń bezgotówkowych, ćwiczeń używających zasobów już posiadanych, a dysponowanie zasobami, które nabyłeś przy użyciu ISO. Regularne opodatkowanie Dla celów regularnego podatku dochodowego korzystanie z opcji na akcje motywacyjne nie jest przypadkiem. W rzeczywistości nie ma podatku, nie ma żadnych informacji na temat zeznania podatkowego w trakcie wykonywania ISO. To znacznie różni się od traktowania opcji niekwalifikowanych. Ogólnie rzecz biorąc, zgłaszasz dochód z tytułu odszkodowania równy różnicy między wartością rynkową akcji a kwotą zapłaconą z tytułu opcji, gdy korzystasz z opcji niekwalifikowanej. Ponieważ nie wykonujesz żadnych ś wiadczonych doś wiadczeń, podstawĘ ... założonego zasobu jest kwota zapłacona za to. Okres posiadania zaczyna się w dniu nabycia zapasów: nie możesz uwzględnić okresu, w którym posiadasz opcję. Alternatywny minimalny podatek Tak dużo za dobrą nowinę. Zła wiadomość jest taka, że ​​korzystanie z opcji na akcje zachęcające powoduje korektę w alternatywnym minimalnym opodatkowaniu. Korekta jest dokładnie kwotą, którą zgłosisz jako dochody z tytułu odszkodowania, jeśli zamiast ISO zastosowała opcję niekwalifikowaną. Innymi słowy, jego wartość jest równa kwocie, o jaką godziwa wartość rynkowa akcji przekracza kwotę, którą zapłaciłeś (inaczej znany jako spread lub element negocjacyjny). Aby uzyskać szczegółowe informacje, zobacz Wykonywanie niekwalifikowanych opcji na akcje. Korekta AMT ma trzy konsekwencje. Przede wszystkim, oczywiście, być może będziesz musiał płacić AMT w roku, w którym korzystasz z opcji na akcje motywacyjne. Nie ma sposobu na określenie kwoty AMT płacisz po prostu, patrząc na kwotę elementu okazyjnego, gdy skorzystałeś z tej opcji. Elementem okazyjnym w korzystaniu z ISO może być zdarzenie powodujące odpowiedzialność AMT, ale wysokość odpowiedzialności zależy od wielu innych aspektów indywidualnego zwrotu podatku dochodowego. Może się zdarzyć, że możesz wykonywać niektóre ISO bez płacenia AMT w ogóle. Jeśli element okazyjny jest duży, powinieneś oczekiwać, aby płacił AMT nawet 28 lub więcej elementów okazyjnych. (Maksymalna stawka AMT wynosi 28, ale podatek wynikający z pojedynczego dużego elementu może być większy niż ten procent ze względu na współdziałanie różnych cech alternatywnego minimalnego podatku.) Drugą konsekwencją korekty AMT jest to, że niektóre lub cała odpowiedzialność AMT będzie mogła zostać wykorzystana jako kredyt w przyszłych latach. Ten kredyt może być używany tylko w latach, gdy nie płacisz AMT. Nazywa się kredytem AMT, ale zmniejsza Twój regularny podatek, a nie AMT. W najlepszym przypadku kredyt AMT pozwoli ostatecznie odzyskać wszystkie AMT zapłacone w roku, w którym skorzystałeś z opcji motywacyjnej. Gdy to nastąpi, jedynym efektem AMT było wpłacenie podatku wcześniej, a nie płacenie podatku od zapłaconego. Ale z różnych powodów nie możesz liczyć na możliwość odzyskania wszystkich AMT w późniejszych latach. Trzecia konsekwencja korekty AMT jest bardzo ważna i łatwa do przeoczenia. Zauważyliśmy wcześniej, że akcje, które nabyłeś podczas wykonywania ISO, mają podstawę równą kwocie, którą zapłaciliście. Ale stado ma inną podstawę dla celów alternatywnego minimalnego podatku. Zasoby AMT zapasów są równe kwocie zapłaconej powiększonej o kwotę korekty AMT. Oznacza to, że będziesz informował o mniejszej kwocie zysku na potrzeby AMT po sprzedaży towaru. Przykład: korzystasz z systemu ISO, płacąc 35 za akcję, gdy wartość wynosi 62 na akcję. Raportujesz korektę AMT na poziomie 27 na akcję. Później, po spełnieniu okresu posiadania ISO, sprzedajesz akcje za 80 USD za akcję. Dla celów stałego podatku dochodowego uzyskuje się 45-procentowy udział (80 minus 35). Ale dla celów AMT raportujesz zyski tylko 18 na akcję. Twoja podstawa AMT jest równa kwocie 35 zapłaconych oraz zgłoszonych 27 korekt. Różnica w podanej kwocie zysku może pomóc uniknąć płacenia AMT na innych normach ISO, jakie wykonujesz w tym samym roku, w którym sprzedajesz ten zapas lub może pomóc Ci skorzystać z kredytu AMT opisanego powyżej. Jeśli zignorujesz wyższą bazę AMT w tym magazynie, możesz zakończyć niepotrzebnie płacenie podwójnego podatku w odniesieniu do podatków ISO. Opłaty z tytułu opodatkowania osób pracowniczych z tytułu kredytu AMT W przypadku skorzystania z opcji motywacyjnych (ISO) w ciągu ostatnich kilku lat, możesz mieć został dotknięty ciężkim alternatywnym ustawą o minimalnym opodatkowaniu (AMT). Kwota AMT jest pobierana podczas korzystania z ISO i trzyma się swoich udziałów i sprzedaje je po roku kalendarzowym, w którym zostały mu przyznane. Kwota AMT jest obliczana na podstawie różnicy między wartością rynkową (FMV) akcji w dniu wykonania przez nich akcji a ceną wykonania. (Dowiedz się więcej o AMT, przeczytaj Wytnij alternatywny minimalny podatek). Chociaż nikt nie jest zadowolony z płacenia podatku od transakcji na akcjach, istnieje przepis prawa podatkowego, zwany kredytem AMT, który przynosi korzyści podatnikom. Kiedy płacisz rachunek AMT, ten kredyt AMT jest automatycznie uruchamiany. Ten kredyt może być wykorzystany do obniŜenia federalnego podatku dochodowego, gdy kwota naleŜności podatkowej jest większa niŜ to, co było w ramach AMT. To dlatego, że w przeciwieństwie do odliczenia, które obniża całkowitą kwotę dochodu, na którym jesteś opodatkowany, kredyt faktycznie obniża Twój rachunek podatkowy dolara za dolara. Przepis jest sposobem, aby Kongres zrównoważył akcjonariuszy podatków powstałych w związku z wykonywaniem swoich norm ISO. Jednak wielu inwestorów-podatników stwierdziło, że kredyt AMT nie znacznie obniżył federalny rachunek podatku dochodowego. I tak Kongres wprowadził zmiany w prawie podatkowym w 2007 r., A następnie poprawił je ponownie w 2008 r., Aby zwiększyć korzyści płynące z niewykorzystanych kredytów podatkowych przez podatników, powodując ich zwrot. Jak to działa Nowe zmiany w prawie podatkowym, które zaczęły obowiązywać w 2007 roku, miały na celu dalsze pomaganie osobom, które sprawowały swoje normy i musiały zapłacić AMT. Kongres uchwalił zmiany, które miały wejść w życie w latach 2007-2017. Zmiany te uznają obecnie za niewykorzystane kredyty AMT, które są co najmniej trzy lata (czasami określane jako długoterminowe niewykorzystane kredyty AMT) podlegające zwrotowi przez Internal Revenue Service (IRS). Oznacza to, że możesz reklamować te kredyty: zmniejszyć bieżący rachunek AMT. obniżyć bieżący federalny podatek dochodowy dolara za dolara. posiadają kwalifikowalne zwrotne kredyty na czas nieokreślony (stosując je do kolejnych ustaw podatkowych). pobiera wierzytelności jako płatność gotówkową od IRS Ustawa, która weszła w życie w 2007 r. (w przypadku podatków płaconych w 2007 r. w wyniku dochodów z 2006 r.) pozwoliła ludziom domagać się większej kwoty 20 długoterminowego niewykorzystanego kredytu AMT lub 5000. Jednakże IRS wprowadza także ograniczenia dochodów w celu zmniejszenia kwoty kredytu, którą mogą zarabiać starsi zarabiający. Kongres zmienił ustawę na rok 2008, eliminując limity dochodów i zwiększając kwotę uznaną za zwrotną. Obliczanie kredytu AMT W przeszłości można wyliczyć potencjalny zwrot amortyzacji AMT za pomocą formularza Formularz 1040 dla formularza 6251 (wiersz 45), porozmawiać z księgowym podatkiem, konsultować się z księgowym lub korzystać z IRS online asystenta AMT. Zmiany wprowadzone w 2008 roku nie ograniczają Twojego kredytu do całkowitej kwoty należnego podatku dochodowego, co oznacza, że ​​możesz żądać kredytów AMT, których łączna kwota jest większa niż kwota, którą obciążono podatkami, zapłaconą już w kwartalnym szacunkowym podatku lub że jesteś winna na bieżący rachunek podatkowy. Skuteczna w 2008 r. (W przypadku podatków wypłaconych w 2009 r. W stosunku do dochodów osiągniętych w 2008 r.) Można liczyć na większą kwotę: 50 długoterminowego niewykorzystanego kredytu zgromadzonego trzy lata lub dłużej przed rokiem, kwota zwrotu kwoty kredytu AMT wymienionego w ubiegłych latach formularza 1040 Na przykład, jeśli w 2004 r. Zarobiłeś 80 000 kredytów hipotecznych (AMT), a w następnych latach nie uzyskałeś 40 000 (50 z kwalifikowanego niewykorzystanego kredytu) podczas składania podatków w kwietniu 2017 r. Aby zebrać zwrotny kredyt w wysokości 40 000, musisz wypełnić formularze IRS 8801 i przesłać je do IRS wraz z formularzem 1040. Powiedzmy jednak, że złożyłeś 11.425 podatków dochodowych w federalnym składzie za rok 2009. Gdy IRS otrzyma formularz 8801 (aby otrzymać zwrotny kredyt w wysokości 40 000), najpierw potrąci kwotę należną (11,425), a następnie wyśle ​​Ci czek za różnicę 28.575. Do tej pory tak dobrze, że udało Ci się wykorzystać zwrotny kredyt, aby zapłacić federalny rachunek podatku dochodowego i otrzymać zwrot pieniędzy. Ale dobra wiadomość nie kończy się tam. W 2017 r. Będzie można żądać 40 000 zwrotu z kredytu - saldo pozostałej kwoty kredytu w 2008 r. Możesz otrzymać ten kredyt po przesłaniu formularza 1040 do podatków w 2017 roku. Chociaż rezerwa refundacji AMT przewidziana jest na sześć lat (2007-2017), Kongres ma możliwość przedłużenia okresu obowiązywania przepisu lub jego stałego charakteru. Wniosek Jeśli opłaciłeś rachunek AMT w odniesieniu do ISO, które skorzystałeś, pamiętaj, aby skorzystać z refundacji rezerwy AMT. Może to znacznie pomagać w zapłaceniu rachunku AMT, odzyskać pieniądze wypłacone w rachunku AMT i płacić federalny rachunek podatku dochodowego. Jeśli masz długoterminowy niewykorzystany kredyt z wielu rachunków AMT wypłacanych trzy lub więcej lat temu, możesz współpracować z profesjonalnym przygotowawcą podatkowym lub prawnikiem podatkowym, aby upewnić się, że prawidłowo złożysz roszczenia i maksymalizujesz swoje świadczenia. (Jeśli przepisy podatkowe są mylące, spójrz na "Making Sense of the Tax Code", aby znaleźć sposób, aby pomóc w zrozumieniu tego.) Pierwsza oferta na aktywa firmy bankrutującej od zainteresowanego nabywcy wybranego przez bankrutującą firmę. Z puli oferentów. Artykuł 50 stanowi klauzulę negocjacyjno-rozliczeniową zawartą w traktacie UE, w którym przedstawiono kroki, które należy podjąć dla każdego kraju, który. Beta jest miarą zmienności lub systematycznego ryzyka bezpieczeństwa lub portfela w porównaniu z rynkiem jako całości. Rodzaj podatku od zysków kapitałowych poniesionych przez osoby prywatne i korporacje. Zyski kapitałowe to zyski inwestora. Zamówienie zakupu zabezpieczenia z lub poniżej określonej ceny. Zlecenie z limitem kupna umożliwia określenie podmiotów gospodarczych i inwestorów. Reguła Internal Revenue Service (IRS), która umożliwia wycofanie bez kary z konta IRA. Reguła wymaga, aby opcje s tock miały wartość dokładnie dlatego, że są opcją. Fakt, że masz długi czas, aby zdecydować, czy i kiedy kupić swój pracodawców po ustalonej cenie powinien mieć ogromną wartość. To dlatego, że opcje na akcje w obrocie publicznym są wyceniane wyższe niż kwota, w jakiej cena akcji bazowej przewyższa cenę wykonania (więcej informacji na ten temat można znaleźć w części Dlaczego opcje na akcje pracownicze są bardziej wartościowe niż opcje na akcje z Exchange-Traded? Opcja w magazynie traci wartość opcji w chwili, gdy wykonujesz, ponieważ nie masz już elastyczności, kiedy i kiedy powinieneś ćwiczyć. W rezultacie wiele osób zastanawia się, kiedy warto rozważyć opcję. Stawki podatkowe powodują, że decyzja będzie wykonywana Najważniejsze zmienne, które należy wziąć pod uwagę przy podejmowaniu decyzji o wykonaniu opcji na akcje są podatki i kwota, którą chcesz ryzykować. Istnieją trzy rodzaje podatków, które należy rozważyć podczas korzystania z opcji motywacyjnych (najczęstsze formy opcji pracowniczych): alternatywny minimalny podatek (AMT), zwykły podatek dochodowy i dużo niższy długoterminowy podatek od zysków kapitałowych. Prawdopodobnie możesz ponieść AMT, jeśli skorzystasz z opcji po tym, jak ich wartość rynkowa wzrosła powyżej ceny wykonania, ale nie sprzedajesz ich. AMT, które prawdopodobnie poniesiesz, będzie federalną stawką podatkową w wysokości AMT 28 razy większą od kwoty, w jakiej opcje zostały docenione w oparciu o ich aktualną cenę rynkową (płacisz tylko stan AMT na poziomie dochodu, z którego nieliczni będą mieli dostęp). Aktualna cena rynkowa Twoich opcji zależy od najnowszej oceny 409A, o którą prosi zarząd Twojej firmy, jeśli pracodawca jest prywatny (zob. Uzasadnienie ofert nie zawiera ceny za straty w celu wyjaśnienia sposobu oceny pracy 409A) oraz opinii publicznej cena rynkowa po IPO. Opcja w magazynie traci wartość opcji w chwili, gdy wykonujesz, ponieważ nie masz już elastyczności, kiedy i kiedy powinieneś ćwiczyć. Na przykład, jeśli masz 20 000 opcji zakupu maks. Pracodawców na poziomie 2 na akcję, ostatnia wycena 409A oznacza wartość Twojej wspólnej akcji po 6 na akcję i wykonujesz 10.000 akcji, a zatem będziesz winien wartość AMT wynoszącą 11.200 (10.000 x 28 x (6 8211 2)). Jeśli w ciągu dwóch lat po ich przyznaniu skorzystasz z opcji wykupionych, a następnie sprzedasz je (a dwa lata po ich przyznaniu), zapłacisz łączną kwotę federalnego plus-państwo-marginalnie długoterminowy kapitał-zysk-podatek tylko 24,7 na kwotę, którą docenią ponad 2 USD na akcję (zakładając, że zarobisz 255 000 jako para i mieszkasz w Kalifornii, co jest najczęstszym przypadkiem dla klientów Wealthfront). Opłacona kwota AMT zostanie zaliczona na poczet podatków, które musisz zawiesić podczas sprzedaży zapasów wykonanych. Jeśli założymy, że ostatecznie sprzedasz 10 000 akcji za 10 na akcję, wówczas łączny długoterminowy podatek od zysków kapitałowych wynosić będzie 19,760 (10 000 sztuk x 24,7 x (10 8211 2)) minus 11 200 sprzedanych wcześniej AMT, czyli 8,560 netto. Szczegółowe wyjaśnienie, jak działa alternatywny minimalny podatek, zawiera artykuł dotyczący Udoskonalenia wyników podatkowych dotyczących opcji na akcje lub ograniczonej puli akcji, część 1. Jeśli don8217t wykonywać którekolwiek z opcji, dopóki firma nie zostanie przejęta lub nie zostanie sprzedana i sprzedajesz od razu, wtedy będziesz płacić zwykłe stawki podatku dochodowego na kwotę zysku. Jeśli jesteś mężatką z Kalifornii, która wspólnie zarabia 255 000 (znów przeciętny klient Wealthfronts), łączna stawka podatku dochodowego od osób fizycznych i federalnych z 2017 r. Wyniesie 42,7. Jeśli przyjmiemy taki sam efekt, jak w powyższym przykładzie, ale poczekaj na ćwiczenia aż do dnia sprzedaży (tzn. Tego samego dnia), to będziesz musiał zwrócić podatki dochodowe o normalnych dochodach w wysokości 68.320 (20.000 x 42.7 x (10 8211 2)). To dużo bardziej niż w poprzednim długoterminowym przypadku zysków kapitałowych. 83 (b) Wybory mogą mieć ogromną wartość W przypadku korzystania z opcji na akcje, podczas gdy ich uczciwa wartość rynkowa jest równa ich cenie wykonania, nie będziesz winien żadnych podatków podczas wykonywania ćwiczeń, a formularz zostanie w formie 83 (b) w odpowiednim czasie. Każda przyszła aprecjacja będzie opodatkowana długoterminowymi stawkami zysków kapitałowych, jeśli posiadasz swój akcjonariusz przez ponad rok po wykonaniu i dwa lata po datce dotacji przed sprzedażą. Jeśli sprzedajesz mniej niż rok, wtedy będziesz opodatkowany według zwykłych stawek dochodowych. Najważniejszymi czynnikami, które należy rozważyć przy podejmowaniu decyzji o wykonaniu opcji na akcje, są podatki i kwota, którą chcesz ryzykować. Większość firm oferuje możliwość skorzystania z opcji na akcje wcześnie (tzn. Zanim zostaną w pełni przyznane). Jeśli zdecydujesz się opuścić firmę przed jej pełnym zaangażowaniem, a wcześniej wykonałeś wszystkie opcje, twój pracodawca odkupi nieodzyskane zasoby po cenie wykonania. Korzyść z wcześniejszego skorzystania z opcji polega na tym, że zaczynasz oglądać kwalifikacje do długoterminowego leczenia zysku kapitałowego wcześniej. Ryzyko polega na tym, że Twoja firma nie odnosi sukcesu i nigdy nie sprzedajesz swojego zasobu pomimo zainwestowania pieniędzy w korzystanie z opcji (a może płacąc AMT). Scenariusze, w których sprawuje się poczucie ćwiczeń Wcześniej prawdopodobnie istnieją dwa scenariusze, w których wczesne ćwiczenia mają sens: na początku kadencji, jeśli jesteś bardzo wczesnym pracownikiem lub gdy masz bardzo wysoki stopień zaufania, Twoja firma będzie wielkim sukcesem a masz pewne oszczędności, które są skłonne ryzykować. Scenariusz dla pracowników wczesnych pracowników Bardzo wczesne pracowników są zazwyczaj wydawane opcje na akcje z kursem ćwiczeń za grosze na akcję. Jeśli masz wystarczająco dużo szczęścia, by być w takiej sytuacji, całkowity koszt wykonania wszystkich opcji może wynosić od 2000 do 4000, nawet jeśli wyemitowano 200 000 akcji. To mogłoby zrobić mnóstwo sensu, aby ćwiczyć wszystkie swoje udziały, zanim Twój pracodawca dokona pierwszej oceny 409A, jeśli możesz naprawdę stracić tyle pieniędzy. Zawsze zachęcam wczesnych pracowników, którzy wykonują swoje akcje natychmiast, aby zaplanować utratę wszystkich zainwestowanych pieniędzy. ALE, jeśli Twoja firma osiągnie sukces, kwota oszczędzanych podatków będzie DUŻA. Wysoka prawdopodobieństwo sukcesu Powiedz, że jesteś pracownikiem numer 80 do 100, zostałeś wydany coś na zamówienie 20 000 opcji z ceną ćwiczeń 2 za akcję, wykonujesz wszystkie swoje akcje i twój pracodawca nie powiedzie się. Trudno będzie odzyskać 40 000 strat (i prawdopodobnie płacić AMT) zarówno pod względem finansowym, jak i psychologicznym. Z tego powodu sugeruję jedynie skorzystanie z opcji z kursem ćwiczeń powyżej 0,10 na akcję, jeśli jesteś absolutnie pewny, że Twój pracodawca odniósł sukces. W wielu przypadkach może to nie być, dopóki nie uwierzysz, że Twoja firma jest gotowa do publicznej wiadomości. Optymalny czas ćwiczeń jest, gdy Twoja firma ma pliki na aukcji IPO Wcześniej w tym poście wyjaśniłem, że wyemitowane akcje kwalifikują się do znacznie niższej długoterminowej stawki podatku od zysków kapitałowych, jeśli były trzymane przez ponad rok po wykonaniu i opcje zostały przyznane więcej niż dwa lata przed sprzedażą. W dużym stopniu prawdopodobieństwa sukcesu nie ma sensu wykonywać więcej niż rok wcześniej, kiedy można rzeczywiście sprzedać. Aby znaleźć idealny czas na ćwiczenia, musimy pracować w tył od momentu, w którym Twoje udziały będą prawdopodobnie płynne i doceniane w tym, co okaże się uczciwą ceną. Akcje pracownicze są zazwyczaj ograniczane do sprzedaży w ciągu pierwszych sześciu miesięcy po tym, jak firma upublicznia się. Jak wyjaśniliśmy w jednym dniu, aby uniknąć sprzedaży akcji firmy. akcje spółki zwykle sprowadzają się na okres od dwóch tygodni do dwóch miesięcy po zwolnieniu sześciomiesięcznego okresu blokady subskrypcji. Zazwyczaj jest to okres trzech do czterech miesięcy od momentu, w którym firma składa swoje wstępne oświadczenie o rejestracji do publicznej wiadomości z SEC, dopóki jego notowania nie będą publicznie publikowane. Oznacza to, że najprawdopodobniej sprzedajesz co najmniej rok od daty, w której Twoja firma złoży oświadczenie o rejestracji do SEC, aby je puścić publicznie (cztery miesiące czeka na publiczne sześciomiesięczne zamknięcie dwa miesiące, czekając na odzyskanie zapasów). Dlatego też podejmij minimalne ryzyko płynności (tj. Masz pieniądze powiązane z minimalną ilością czasu, nie będąc w stanie sprzedać), jeśli nie sprawujesz, dopóki firma nie poinformuje cię, że złożyła wniosek o IPO. Zawsze zachęcam wczesnych pracowników, którzy wykonują swoje akcje natychmiast, aby zaplanować utratę wszystkich zainwestowanych pieniędzy. ALE, jeśli Twoja firma osiągnie sukces, kwota oszczędzanych podatków będzie DUŻA. W naszym poście, wygrywając strategie VC, aby pomóc Ci sprzedać akcje IPO w technologii. przedstawiliśmy własne badania, które znajdowały się głównie w firmach, które wykazywały trzy istotne cechy sprzedawane poza ceną IPO po blokadzie (które powinny być większe od opcji dostępnych obecnie na rynku przed IPO). Te cechy obejmowały spełnienie wytycznych dotyczących zarobków przed otwarciem IPO w odniesieniu do ich pierwszych dwóch przychodów, spójnego wzrostu przychodów i rosnących marż. Na podstawie tych ustaleń należy ćwiczyć tylko wcześnie, jeśli jesteś przekonany, że pracodawca może spełnić wszystkie trzy wymagania. Im wyższa wartość netto płynu, tym większe ryzyko czasowe, jakie można podjąć podczas ćwiczeń. I don8217t myślę, że możesz pozwolić sobie na ryzyko korzystania z opcji na akcje, zanim twoje pliki firmowe pojawią się publicznie, jeśli masz tylko 20 000. Moja rady się zmieniają, jeśli masz jakieś 500 000. W takim przypadku lepiej pozwolić sobie na utratę pieniędzy, więc trochę wcześniej ćwiczysz, gdy przekonasz się, że Twoja firma będzie wysoce skuteczna (bez korzyści rejestracji IPO) może mieć sens. Ćwiczenia wcześniej prawdopodobnie oznaczają niższy poziom AMT, ponieważ obecna wartość rynkowa zasobów będzie niższa. Generalnie radzę ludziom, aby nie ryzykowali więcej niż 10 ich wartości netto, jeśli chcą wykonywać dużo wcześniej niż data rejestracji IPO. Różnica między AMT a długoterminowymi stopami zysków kapitałowych nie jest tak wysoka, jak różnica między długoterminową stopą zwrotu kapitału a zwykłą stawką podatku dochodowego. Federalna stawka AMT wynosi 28, co jest w przybliżeniu takie same, jak łączna marginalna długoterminowa stopa podatku dochodowego od osób prawnych wynosząca 28,1. W przeciwieństwie do przeciętnego klienta Wealthfront zazwyczaj wypłaca się łączną kwotę krańcowego stanu federalnego i federalnego podatku dochodowego wynoszącą 39,2 (zob. Ulepszanie wyników podatkowych dotyczących opcji na akcje lub ograniczony zapas akcji, część 1 w odniesieniu do stawek federalnych stawek podatku dochodowego zwyczajnego). Dlatego też nie będziesz płacić więcej niż długoterminowe stopy zwrotu kapitału, jeśli skorzystasz z wcześnie (i otrzymasz zwrot podatku, który płacisz, gdy ostatecznie sprzedasz swój stan), ale nadal musisz wymyślić gotówkę, aby ją zapłacić , co może nie być warte ryzyka. Poszukiwanie pomocy profesjonalnej Istnieje kilka bardziej skomplikowanych strategii podatkowych, które można rozważyć przed wykonaniem akcji publicznych, które zostały opisane w ulepszaniu wyników podatkowych dotyczących opcji na akcje lub ograniczonej puli akcji, część 3. ale uprościłbym moją decyzję w sprawie porady podano powyżej, jeśli you8217re tylko rozważa wykonywanie prywatnego zapasów firmy. Sprowadza się do najprostszych terminów: ćwiczyć tylko wcześnie, jeśli jesteś wczesnym pracownikiem lub Twoja firma ma zostać otwarta. W każdym razie zdecydowanie polecamy zatrudnić wspaniałego księgowego podatnika, który ma doświadczenie w strategiach dotyczących opcji na akcje, aby pomyśleć o swojej decyzji przed IPO. To jest decyzja, którą nie będziesz robić bardzo często i jej nie warto się mylić. Informacje zawarte w artykule dostarczone są w celach informacyjnych i nie powinny być interpretowane jako porady inwestycyjne. Niniejszy artykuł nie jest przeznaczony do celów doradztwa podatkowego, a firma Wealthfront nie reprezentuje w jakikolwiek sposób skutków opisanych w niniejszym dokumencie w wyniku podatkowym. Potencjalni inwestorzy powinni porozmawiać z ich osobistymi doradcami podatkowymi o konsekwencjach podatkowych w oparciu o ich szczególne okoliczności. Wealthfront nie ponosi żadnej odpowiedzialności za konsekwencje podatkowe dla każdego inwestora z jakiejkolwiek transakcji. Usługi doradcze finansowe są świadczone wyłącznie dla inwestorów, którzy stają się klientami Wealthfront. Dotychczasowe wyniki nie stanowią gwarancji przyszłych wyników. O autorze Andy Rachleff jest współzałożycielem Wealthfronts, Prezesem i Dyrektorem Generalnym. Służy jako członek zarządu i wiceprzewodniczący komitetu inwestycyjnego ds. Inwestycji na Uniwersytecie w Pensylwanii oraz członek wydziału w Stanford Graduate School of Business, gdzie uczy kursy na temat przedsiębiorczości technologicznej. Przed Wealthfrontem Andy współtworzył i był głównym partnerem Benchmark Capital, gdzie był odpowiedzialny za inwestycje w liczne udane firmy, w tym Equinix, Juniper Networks i Opsware. Przez dziesięć lat spędził także jako partner generalny z Merrill, Pickard, Andersonem Eyre (MPAE). Andy uzyskał tytuł licencjata z University of Pennsylvania oraz MBA z Stanford Graduate School of Business. Gotowi do inwestowania w przyszłość